La trésorerie est généralement associée aux univers des entreprises ou à la comptabilité. Toutefois, elle s’utilise également pour évoquer les liquidités pour tous les types d’entités juridiques : les entreprises, les associations, les administrations…

Qu’est-ce que la trésorerie ?

La trésorerie correspond aux différentes sommes d’argent qui sont directement disponibles pour une entité comme une entreprise ou une association. 

La trésorerie englobe donc : 

  • L’argent liquide de la caisse ;
  • Mais aussi l’argent qui est disponible immédiatement sur les comptes en banque (généralement l’argent du compte courant).
 

Définition comptable

En termes comptables, on dit que la trésorerie se compose des actifs immédiatement disponibles auxquels on retranche l’endettement à court terme. On peut aussi dire qu’il s’agit de la différence entre le fonds de roulement et le besoin en fonds de roulement.

Au sein de grandes entreprises ou associations, il est courant de recruter un trésorier pour gérer cet aspect des finances. Ce dernier peut aussi assumer le rôle de DAF ou être simplement placé sous sa direction. Le fait d'avoir au sein de son effectif une personne entièrement dédiée à la trésorerie permet de la gérer de manière très précise, au jour le jour. De cette manière, on peut avoir des estimations beaucoup plus rapides.

 

À retenir

La trésorerie diminue lors des dépenses et augmente lors des rentrées d’argent.

À quoi sert-elle ?  

La trésorerie est une donnée comptable très importante à superviser. En effet, c’est ce qui permet de gérer les liquidités afin d’être toujours sûr d’avoir suffisamment d’argent disponible. De ce fait, elle est indispensable au sein de toutes les organisations qui sont amenées à gérer des flux d’argent.

En plus de surveiller les entrées et les sorties d’argent, pour tenir sa trésorerie à jour, il faut aussi prendre en compte d'autres éléments, comme :

  • Les éventuels intérêts bancaires ;
  • Les taux de change ;
  • Les fluctuations de taux, etc.

Grâce à une bonne trésorerie, il est possible d’optimiser ses finances en sécurisant des sommes qui doivent être disponibles à tout moment, mais aussi en dégageant ce qu’il en résulte pour du placement à plus long terme.

La trésorerie est également un indicateur clé de la capacité d'une entreprise à rembourser ses dettes. Elle aide à déterminer le seuil de rentabilité et à prévoir la trésorerie nécessaire pour répondre aux obligations financières à venir.

En effet, la trésorerie nette est essentielle pour évaluer si une entreprise est en mesure de respecter ses engagements financiers et si elle dispose d'une marge de crédit suffisante pour ses opérations courantes.

Comment gérer la trésorerie ? 

La gestion de la trésorerie conditionne sa santé financière. Il faut donc anticiper au mieux les fluctuations de la trésorerie en utilisant la comptabilité et des outils informatiques.

Pour ce faire, il est recommandé de suivre de près les entrées et sorties d'argent, en créant par exemple des états financiers. Il est aussi conseillé de garder un accès permanent à son compte bancaire pour une meilleure surveillance de la trésorerie.

 

Bon à savoir

En cas de prévision de déficit de trésorerie, il est judicieux de considérer un emprunt avant que la situation ne devienne critique. Paradoxalement, les banques sont souvent plus enclines à prêter aux entreprises qui n'ont pas de besoins financiers immédiats.

En revanche, en cas de surplus de trésorerie, il est possible d'optimiser les coûts en remboursant des emprunts, par exemple.

Comment calculer la trésorerie ?

On calcule la trésorerie selon la formule suivante :

Solde de trésorerie = encaissements – décaissements

En pratique, il s’agit ainsi de cumuler toutes les entrées d’argent, auxquelles on soustrait les sorties d’argent. Au sein des décaissements, on peut trouver par exemple :

  • Des paiements en argent liquide ;
  • Des paiements en règlements bancaires ;
  • Ou encore des remises de chèques…

Pour la majorité des cas, ce sont des paiements de la part de clients en échange de ventes ou de prestations de services.

Les décaissements, quant à eux, peuvent englober :

  • Les achats d’actifs ;
  • Des versements ;
  • Les paiements de charges et frais divers (loyer, location d’un moyen de transport…).
 

À retenir

Pour calculer la trésorerie nette, on soustrait les dettes de l'ensemble des liquidités disponibles en banque.

Trésorerie nette = Liquidités - Dettes

Généralement, la trésorerie affiche un solde positif, car la plupart des entreprises maintiennent un solde favorable dans leurs comptes bancaires. Cependant, la trésorerie nette peut se révéler négative plus aisément.

 

Attention

La trésorerie est calculée en se basant sur le solde de trésorerie de l'entreprise, plutôt que sur la totalité des comptes à recevoir et à payer. Elle indique le montant réel disponible pour l'entreprise à tout moment. Autrement dit, ce sont les règlements, récurrents ou non, que l’entreprise ou l’association doit effectuer.

La particularité de l’étude de la trésorerie est qu’au contraire de nombreuses autres analyses comptables, les valeurs des encaissements et des décaissements s’inscrivent toujours en TTC (Toutes taxes comprises).

Comment interpréter la trésorerie ?

En fonction du résultat de la différence entre les encaissements et les décaissements, on dit que la trésorerie peut être excédentaire ou déficitaire.

On parle d’excédent si les encaissements sont supérieurs aux décaissements. C’est une bonne situation pour l’entreprise, puisqu'elle peut payer toutes ses charges et ses frais. Cela signifie également qu’il lui reste encore de l’argent liquide.

Dans le cas contraire, si l’entreprise est déficitaire, c’est qu’elle n’a pas les ressources suffisantes pour les payer. Cette situation n’est pas irréversible ; c’est parfois un simple paiement qui fait passer d’une situation à l’autre. Par exemple, si un client n’a pas encore réglé l’entreprise, elle peut être déficitaire simplement pendant la période d’attente de ce paiement. 

Par exemple, lors du lancement d'une activité avec des emprunts pour financer des investissements, une partie de ces fonds est utilisée pour acquérir des équipements nécessaires, sans que les ventes aient débuté. . Dans ce cas, les liquidités sur le compte bancaire seront inférieures aux dettes, résultant en une trésorerie nette négative. À l'inverse, si l'activité génère rapidement des ventes sans nécessiter de financements bancaires pour des investissements, la trésorerie nette restera positive.

Trésorerie : tableau récapitulatif 

Voici un tableau récapitulatif sur la trésorerie :

Aspect Description
Définition La trésorerie représente les sommes d'argent disponibles pour une entité, incluant l'argent liquide en caisse et les fonds immédiatement disponibles en banque.
Composantes L'argent en caisse et sur les comptes bancaires courants.
Définition comptable Actifs immédiatement disponibles moins l'endettement à court terme. Différence entre le fonds de roulement et le besoin en fonds de roulement.
Rôle Permet de gérer les liquidités et garantir la disponibilité financière. Indicateur clé de la capacité à rembourser les dettes et à prévoir les obligations financières.
Gestion Prévoir les fluctuations, suivre les flux financiers, utiliser des outils comptables et informatiques, surveiller les entrées et sorties d'argent.
Calcul Solde de trésorerie = Encaissements - Décaissements. Trésorerie nette = Liquidités - Dettes.
Interprétation Excédentaire si les encaissements dépassent les décaissements, déficitaire sinon.

La trésorerie est essentielle pour assurer la santé financière d'une entité, quelle que soit sa nature juridique, en lui permettant de gérer efficacement ses liquidités et de prévoir ses besoins financiers à court terme.