À Bordeaux, CF Gestion Privée accélère son maillage régional avec le rachat du cabinet toulousain Fortunea Invest. L’opération, stratégique pour un acteur adossé au groupe d’expertise comptable CF Compagnie Fiduciaire, renforce une présence de long terme sur le marché de la gestion de patrimoine dans le Sud-Ouest. Sans montant divulgué, le rapprochement clarifie toutefois la gouvernance et élargit l’assise client.

Rachat de fortunea invest et priorités affichées par cf gestion privée

CF Gestion Privée, filiale du groupe bordelais CF Compagnie Fiduciaire, a procédé à l’acquisition de son concurrent basé à Toulouse, Fortunea Invest. La finalisation de l’opération s’accompagne d’un message clair de consolidation régionale.

Selon un communiqué de l’entreprise, « cette opération stratégique marque une étape clé dans le développement de CF Gestion Privée, qui consolide ainsi son ancrage régional ». L’objectif annoncé est de renforcer l’expertise en gestion de patrimoine au bénéfice des épargnants et dirigeants d’entreprise du Sud-Ouest.

Le nouvel ensemble réunit désormais les équipes de CF Gestion Privée et celles de Fortunea Invest, fondé en 2016, dont la fondatrice Sandrine Chabaud rejoint le tour de table en qualité d’associée. Aucun détail financier n’a été communiqué. Le périmètre client de Fortunea Invest représente environ 250 clients en France, ce qui conforte la profondeur commerciale du nouvel ensemble.

Repères clés de l’opération CF Gestion Privée - Fortunea Invest

Points structurants sur la transaction et son périmètre connu.

  • Acquéreur : CF Gestion Privée, filiale de CF Compagnie Fiduciaire.
  • Activité consolidée : gestion de patrimoine et conseil patrimonial.
  • Cible : Fortunea Invest, cabinet toulousain fondé en 2016.
  • Clientèle transférée : environ 250 clients.
  • Gouvernance post-opération : quatre associés au sein de CF Gestion Privée.
  • Intégration de la fondatrice de la cible : Sandrine Chabaud devient associée.
  • Montant de la transaction : non communiqué.

Profils des deux cabinets et complémentarités opérationnelles

Fortunea invest : trajectoire depuis 2016

Créée en 2016, Fortunea Invest s’est développée autour d’un conseil d’allocation et d’accompagnement patrimonial ciblant des particuliers et entrepreneurs. Sa base de 250 clients environ constitue un socle utile pour une structuration élargie des services au sein du nouvel ensemble.

Le transfert d’expertise humaine est central dans ce type d’opération. L’arrivée de sa fondatrice au capital facilite la continuité du suivi, une attente clé pour la clientèle patrimoniale.

Cf gestion privée : 30 ans d’expertise structurée

CF Gestion Privée revendique une existence de plus de 30 ans, avec une équipe d’une trentaine d’experts. Cette profondeur de compétences favorise la mise en place de stratégies patrimoniales personnalisées, l’optimisation de la retraite, l’investissement et l’épargne. L’ancrage historique à Bordeaux et la présence confirmée à Toulouse donnent un relief régional à l’activité, combinant proximité physique et pérennité du service.

La gestion de patrimoine repose sur trois piliers : l’ingénierie patrimoniale (régime matrimonial, transmission, fiscalité), la stratégie d’allocation (répartition entre classes d’actifs selon le profil de risque) et la capacité d’exécution (sélection de produits, enveloppes, suivi). L’intérêt d’un cabinet multi-spécialiste tient à la coordination de ces expertises. En pratique, les clients recherchent la stabilité de l’interlocuteur, un reporting clair et une gouvernance qui sécurise les décisions.

Gouvernance et intégration : une équipe de quatre associés

L’opération s’accompagne d’une clarification de la gouvernance chez CF Gestion Privée. L’entreprise compte désormais quatre associés : Alexandra Oden, Romain Andrieu, François Lafitte et Sandrine Chabaud.

Ce noyau dirigeant constitue un point d’ancrage pour l’alignement stratégique et la mutualisation des pratiques internes. À ce stade, la répartition des fonctions opérationnelles n’est pas détaillée.

Le maintien d’une gouvernance resserrée est un signal de stabilité pour les clients transférés. Il permet d’intégrer progressivement les processus et d’harmoniser la qualité de service, tout en conservant les spécificités relationnelles qui ont bâti la fidélité de la clientèle de Fortunea Invest.

Intégration clients : continuité et accompagnement

La réussite d’un rapprochement entre cabinets de conseil patrimonial se joue dans la relation client. Les enjeux prioritaires sont la continuité de l’interlocuteur, la lisibilité des documents contractuels et la clarté sur les modalités de suivi.

L’arrivée de la fondatrice de la cible au rang d’associée est un point rassurant. Elle favorise l’alignement des pratiques et la transmission de l’historique client, éléments essentiels pour la qualité de l’allocation future.

Sans anticipation inutile, quelques vérifications simples permettent de sécuriser la transition.

  • Identifier l’interlocuteur dédié et les canaux de contact.
  • Obtenir la dernière mise à jour du profil investisseur et du niveau de risque.
  • Revoir les frais et la périodicité des reportings.
  • Confirmer la continuité des mandats, lettres de mission et délégations.
  • Vérifier le calendrier d’échanges clés, notamment pour la fiscalité et la retraite.

Implantations bordelaise et toulousaine, socle de proximité

CF Gestion Privée appuie son développement sur un double ancrage géographique. À Bordeaux, le cabinet est positionné sur la stratégie patrimoniale sur mesure, le conseil retraite, l’investissement et l’épargne.

À Toulouse, l’implantation est dédiée aux projets d’investissement immobilier et financier. Ces informations sont issues du site officiel de CF Gestion Privée, consulté en juillet 2023 (source : site officiel de CF Gestion Privée, juillet 2023).

Pour un cabinet régional, la complémentarité Bordeaux-Toulouse est un levier naturel : elle agrège des bassins économiques dynamiques, avec une clientèle composée de cadres, professions libérales et dirigeants de PME. Dans ce cadre, la reprise de Fortunea Invest renforce l’assise commerciale, tout en offrant davantage de points de contact.

Bordeaux : conseil patrimonial sur mesure

Le positionnement bordelais met l’accent sur l’analyse patrimoniale globale et la mise en œuvre de solutions adaptées au profil de l’épargnant. L’expérience de plus de trois décennies de CF Gestion Privée soutient cette approche de long terme, tournée vers l’articulation entre objectifs personnels, contraintes fiscales et horizons d’investissement.

Toulouse : projets d’investissement et proximité

À Toulouse, l’activité s’organise autour d’opérations d’investissement, immobilières et financières, avec un prisme de proximité. L’intégration des clients de Fortunea Invest s’inscrit naturellement dans ce périmètre. Là encore, le suivi régulier et l’accès à des expertises transverses seront déterminants pour la pleine réussite de l’opération (source : site officiel de CF Gestion Privée, juillet 2023).

Le métier de gestion de patrimoine recouvre des statuts et activités encadrés. Sans viser un cabinet en particulier, trois blocs sont souvent mobilisés :

  • CIF : le conseiller en investissements financiers intervient sur le conseil en instruments financiers et doit respecter les obligations de connaissance client et d’adéquation.
  • IAS : l’intermédiaire en assurance distribue des contrats d’assurance vie et de prévoyance, avec des exigences de transparence sur les frais et les caractéristiques.
  • IOBSP : l’intermédiaire en opérations de banque et services de paiement peut accompagner le financement, notamment immobilier.

La valeur ajoutée d’un cabinet tient à la capacité de coordonner ces dimensions sous un même cadre de conformité et de gouvernance, pour un conseil cohérent et documenté.

Offre de services et impacts concrets pour la clientèle

Le rapprochement s’articule autour de l’extension d’une offre patrimoniale intégrée. L’offre historique de CF Gestion Privée couvre la stratégie patrimoniale, les conseils en retraite, l’investissement et l’épargne. La clientèle transférée par Fortunea Invest retrouve ces fondamentaux, avec un potentiel d’outillage, de process et de capital humain élargi, à la faveur d’une équipe d’une trentaine d’experts.

Les impacts concrets attendus portent sur :

  • La continuité des conseils grâce au maintien des interlocuteurs clés et à l’arrivée de la fondatrice de la cible comme associée.
  • L’accès à une palette plus large de solutions patrimoniales au sein d’un même cadre méthodologique.
  • La densification de la présence régionale qui facilite les rendez-vous en présentiel et les synergies locales.

À ce stade, aucun changement tarifaire ou modalité contractuelle n’est communiqué. En pratique, les cabinets harmonisent progressivement les documents d’entrée en relation et le suivi, afin d’offrir un niveau de service aligné d’un site à l’autre.

Architecture de conseil et discipline de suivi

La qualité d’un conseil patrimonial se mesure dans la durée. L’intégration d’actifs et de contrats exige une cartographie des objectifs et un recalibrage des allocations si nécessaire, après mise à jour du profil de risque et des horizons d’investissement. À mesure que les équipes rapprochent leurs méthodes, la discipline des comités d’allocation, la traçabilité des recommandations et la clarté des reportings jouent un rôle d’ancrage pour la confiance des clients.

Bon à savoir : différences entre cabinet de gestion de patrimoine et banque privée

Dans l’écosystème français, un cabinet indépendant intervient en architecture ouverte et privilégie une approche de conseil, quand une banque privée réunit banque au quotidien et gestion de portefeuille. Les cabinets se distinguent par la modularité des enveloppes, la place de la planification patrimoniale et la proximité du conseiller. Les deux modèles peuvent être complémentaires selon la complexité du patrimoine.

Enjeux du marché régional et dynamique de consolidation

Le rapprochement s’inscrit dans une dynamique de consolidation visible chez les acteurs de la gestion de patrimoine en région. Trois moteurs dominent :

  • La recherche d’échelle pour mutualiser les outils, la conformité et le back-office.
  • La continuité managériale via des associations ou transmissions structurées pour sécuriser la relation client.
  • Le maillage territorial qui soutient la conquête commerciale et la fidélisation, particulièrement sur les marchés patrimoniaux de proximité.

Le cas CF Gestion Privée - Fortunea Invest coche ces trois cases. L’opération renforce la taille critique de l’activité, assure la présence d’une dirigeante de la cible au capital et consolide la couverture de Bordeaux à Toulouse. Sur un secteur où la confiance se construit dans le temps, ces éléments sont déterminants.

Le marché français des cgp : tendances de fond

En France, les cabinets de gestion de patrimoine opérant en architecture ouverte évoluent dans un environnement où la conformité, la digitalisation du suivi et la pédagogie financière deviennent des facteurs clés de différenciation. Les rapprochements récents montrent une volonté d’adosser les structures à des groupes multi-compétences, à l’image de CF Gestion Privée rattaché à un groupe d’expertise comptable. Cette proximité avec l’écosystème des entreprises peut accélérer l’accompagnement des dirigeants, de la structuration de la rémunération à la préparation de la transmission.

Un rapprochement domestique entre cabinets de conseil patrimonial se traite dans le cadre juridique ordinaire des fusions-acquisitions. Le contrôle des investissements étrangers concerne des investisseurs non résidents dans des secteurs sensibles, ce qui ne vise pas une opération locale entre acteurs français. En revanche, les obligations professionnelles de conseil, d’information et de conformité continuent de s’appliquer dans la durée, notamment lors de la reprise des relations et documents contractuels.

Feuille de route : qualité de service, gouvernance et ancrage territorial

La capacité de CF Gestion Privée à convertir ce rapprochement en valeur pour les clients jouera sur trois registres. D’abord, l’exécution : une intégration fluide des dossiers, une méthodologie commune de conseil et une communication claire sur les étapes.

Ensuite, la gouvernance : un collectif d’associés resserré, garant d’une prise de décision rapide et de la stabilité de l’offre. Enfin, le territoire : conforter la proximité à Bordeaux et Toulouse, en capitalisant sur la notoriété de la marque au sein du groupe CF Compagnie Fiduciaire.

Les indicateurs à surveiller dans les prochains mois seront la satisfaction client, le niveau de rétention, l’enrichissement de la palette de services et la montée en puissance des équipes. Sans chiffres communiqués, ces marqueurs qualitatifs permettront d’apprécier la trajectoire de l’ensemble post-intégration.

Cap régional affirmé, prochaines étapes à surveiller

En réunissant l’expertise historique de CF Gestion Privée et la clientèle de Fortunea Invest, le nouvel ensemble envoie un signal de stabilité et de proximité. La présence renforcée en Gironde et en Haute-Garonne constitue un socle robuste pour déployer un conseil patrimonial exigeant, lisible et outillé, au service d’épargnants en quête d’accompagnement durable.

La suite se jouera dans la précision de l’intégration et la constance du suivi. En gestion de patrimoine, la confiance se gagne pas à pas, au rythme des décisions d’investissement et des projets de vie.

Rigueur de l’exécution et clarté du conseil feront la différence.